چگونه Volatility را اندازه بگیریم؟

نوسانات متغیر زمان

نوسان متغیر با زمان به نوسانات نوسان در بازه های زمانی مختلف اشاره دارد. سرمایه گذاران ممکن است انتخاب کنند که نوسان یک اوراق بهادار اساسی را در دوره های زمانی مختلف بررسی کنند یا در نظر چگونه Volatility را اندازه بگیریم؟ بگیرند. به عنوان مثال ، نوسان برخی دارایی ها ممکن است در تابستان هنگامی که بازرگانان در تعطیلات هستند ، کمتر باشد. استفاده از اقدامات نوسانات متنوع در زمان می تواند انتظارات سرمایه گذاری را تحت تأثیر قرار دهد.

نوسانات متغیر زمان چگونه کار می کند

نوسانات متغیر با زمان را می توان در هر بازه زمانی مطالعه کرد. به طور کلی ، تجزیه و تحلیل نوسانات به مدل سازی ریاضی نیاز دارد تا سطح نوسانات را به عنوان یکی از معیارهای ارزیابی خطر امنیت اساسی ایجاد کند. این نوع مدل سازی آمار نوسانات تاریخی را ایجاد می کند.

به طور کلی نوسانات تاریخی به عنوان انحراف معیار قیمت برای یک ابزار مالی و از این رو معیاری برای ریسک آن شناخته می شود. با گذشت زمان انتظار می رود که یک نوسان اوراق بهادار متغیر باشد ، در معرض نوسانات زیادی در قیمت باشد ، سهام و سایر ابزارهای مالی دوره های نوسان بالا و نوسان کم را در مقاطع مختلف زمانی نشان می دهند.

تحلیلگران همچنین ممکن است از محاسبات ریاضی برای ایجاد نوسان ضمنی استفاده کنند. نوسان ضمنی با نوسان تاریخی تفاوت دارد زیرا بر اساس داده های تاریخی نیست بلکه یک محاسبه ریاضی است که اندازه گیری نوسانات تخمینی بازار را بر اساس عوامل فعلی بازار ارائه می دهد.

غذاهای کلیدی

• نوسانات متغیر با زمان توصیف می کند که چگونه نوسان قیمت یک دارایی با توجه به دوره های زمانی مختلف تغییر کند.
• تجزیه و تحلیل نوسان نیاز به استفاده از مدل های مالی برای حل اختلاف آماری در نوسانات قیمت در بازه های زمانی مختلف دارد.
• نوسانات تمایل به بازگشت متوسط ​​دارند ، بنابراین دوره های نوسان زیاد ممکن است دوره های کم و برعکس دنبال کنند.

نوسان تاریخی

نوسانات تاریخی را می توان بر اساس در دسترس بودن داده ها توسط دوره های زمانی تجزیه و تحلیل کرد. بسیاری از تحلیلگران به دنبال یافتن نوسانات امنیتی در تمام طول عمر خود برای اولین بار با بیشترین داده های موجود هستند. در این نوع تحلیل ، نوسانات به سادگی انحراف معیار قیمت یک اوراق بهادار در حدود متوسط ​​آن است.

تجزیه و تحلیل نوسانات بر اساس بازه های زمانی مشخص می تواند برای کم توجهی به چگونگی رفتار یک اوراق بهادار در دوره های خاص بازار ، بحران ها یا حوادث هدفمند مفید باشد. نوسانات سری های زمانی همچنین می تواند در تحلیل نوسانات یک اوراق بهادار در ماه ها یا سه ماهه اخیر در مقابل بازه های زمانی طولانی تر مفید باشد.

نوسانات تاریخی همچنین می تواند در مدل های مختلف قیمت گذاری بازار و کمی متغیر باشد. به عنوان مثال ، مدل قیمت گذاری گزینه Black-Scholes هنگام جستجوی شناسایی قیمت اختیارات ، به نوسان تاریخی یک اوراق بهادار نیاز دارد.

نوسانات ضمنی

نوسانات همچنین می تواند از مدلی مانند مدل Black-Scholes استخراج شود تا نوسانات فرض شده بازار را شناسایی کند. به عبارت دیگر ، می توان مدل را با استفاده از قیمت مشاهده شده در بازار یک گزینه به عنوان ورودی برای محاسبه میزان نوسانات دارایی اساسی برای دستیابی به آن قیمت ، به عقب بازگرداند.

به طور کلی ، نوسانات ضمنی زمان بندی بر اساس زمان انقضا است. به طور کلی ، گزینه چگونه Volatility را اندازه بگیریم؟ هایی که مدت زمان انقضا آنها بیشتر است نوسان بیشتری خواهند داشت در حالی که گزینه هایی که در مدت زمان کوتاه تری منقضی می شوند نوسان ضمنی کمتری دارند.

جایزه نوبل اقتصاد در سال 2003

در سال 2003 اقتصاددانان رابرت اف انگل و کلایو گرنجر برنده جایزه یادبود نوبل اقتصاد به دلیل فعالیت در مطالعه بی ثباتی متغیر با زمان شدند. اقتصاددانان مدل هتروسکدستی مشروط خودتنظیم (ARCH) را توسعه دادند. این مدل بینشی را برای تجزیه و تحلیل و توضیح چگونه Volatility را اندازه بگیریم؟ نوسانات در بازه های زمانی مختلف فراهم می کند. سپس نتایج آن می تواند در مدیریت خطر پیش بینی شده استفاده شود که می تواند به کاهش خسارات در سناریوهای مختلف کمک کند.

دانلود رایگان مقاله ISI : خرید در حاشیه، فروش کوتاه در یک مدل بازار مبتنی بر عامل

بازرگانی اعتباری و یا بازرگانی، که حاوی خرید در حاشیه و فروش کوتاه است، نقش مهمی در بازارهای مالی ایفا می کند، جایی که عوامل برای تقویت سود خود را افزایش می دهند. این مقاله مدل بازار دارایی مبتنی بر عامل را برای بررسی تاثیر میزان اهرم قابل قبول بر ثروت معامله گران و شاخص های کلی بازار ارائه می دهد. در این مدل، عوامل ناهمگن می توانند انتظارات متقابل ارزش اساسی یا چگونه Volatility را اندازه بگیریم؟ انتظارات پایداری روند را در نظر بگیرند و خواسته های مؤثر آنها در مورد تمایلات تقاضا و محدودیت های ثروت هم بستگی دارد، در حالیکه اهرم می تواند محدودیت های ثروت را به میزان قابل توجهی کاهش دهد. قیمت بازار دارایی توسط یک سازنده بازار تعیین می شود، که به دنبال افزایش تقاضای بازار است و تحت تاثیر عوامل نویز قرار می گیرد. با شبیه سازی، نتایج بازار را برای نسبت های مختلف اهرم مورد بررسی قرار می دهیم. در سطح فردی، ما بر این مساله تمرکز می کنیم که چگونه میزان لایحه بر انباشت ثروت عامل ها تأثیر می گذارد. در سطح بازار، ما تمرکز می کنیم که چگونه نسبت اهرم تاثیر بر تغییرات قیمت دارایی، نوسان و حجم معاملات تاثیر می گذارد. به طور کافی، مدل ما برخی از نتایج معنی دار که توسط حقایق تجربی پشتیبانی می شود، فراهم می کند. مهمتر از همه، ما یک انتقال فاز پیوسته را پیدا می کنیم چون آستانه اهرم را افزایش می دهیم، که ممکن است آینده ای از تجارت اعتباری را فراهم کند.

اگر به ترجمه دقیق تر نیاز دارید، مترجمان ما آمادگی دارند این مقاله را با کیفیت مطلوب و هزینه مناسب برای شما ترجمه نمایند.

Credit trading, or leverage trading, which includes buying on margin and selling short, plays an important role in financial markets, where agents tend to increase their leverages for increased profits. This paper presents an agent-based asset market model to study the effect of the permissive leverage level on traders' wealth and overall market indicators. In this model, heterogeneous agents can assume fundamental value-converging expectations or trend-persistence expectations, and their effective demands of assets depend both on demand willingness and wealth constraints, where leverage can relieve the wealth constraints to some extent. The asset market price is determined by a market maker, who watches the market excess demand, and is influenced by noise factors. By simulations, we examine market results for different leverage ratios. At the individual level, we focus on how the leverage ratio influences agents' wealth accumulation. At the market level, we focus on how the leverage ratio influences changes in the asset price, volatility, and trading volume. Qualitatively, our model provides some meaningful results supported by empirical facts. More importantly, we find a continuous phase transition as we increase the leverage threshold, which may provide a further prospective of credit trading.

Database: Elsevier - ScienceDirect (ساینس دایرکت)
Journal: Physica A: Statistical Mechanics and its Applications - Volume 392, Issue 18, 15 September 2013, Pages 4075-4082

فقدان دانش برای نوآموزان Crypto مهمتر از نوسان است

طبق مطالعه ای که توسط ارائه دهنده خدمات پرداخت و اطلاعات ارائه شده است ، در حال حاضر درک کافی از ارزهای رمزنگاری شده مانع اصلی برای پذیرش بیشتر است ، که بطور قابل ملاحظه ای فراتر از نوسانات یا سایر عوامل ذکر شده است. PYMNTS و پردازنده پرداخت های رمزنگاری شده BitPay

بر اساس اطلاعات بدست آمده از 8,008،8 مشتری ایالات متحده که در فاصله 23 فوریه تا 2021 فوریه XNUMX ، صاحبان و صاحبان رمزنگاری قبلی بوده اند ، این مطالعه نشان می دهد که عدم درک یک مسیر را بعنوان عامل مهم در انتخاب عدم خرید ارز رمزنگاری می کند. برای هر سنی

اگرچه تقریباً همه شرکت کنندگان از رمز ارز مطلع شده اند ، اما بخش عمده ای از آنها نمی دانند که چگونه از آنها استفاده می کنند ، یا پیامدهای مالیاتی آنها عواملی هستند که هرگز آنها را خریداری نکرده اید.

بین 72 of از پاسخ های مربوط به شرکت کنندگان نسل Z ، 72 for برای Millennials و 76 for برای نوزادان جوان و افراد مسن ، این پاسخ بر هر عامل دیگری غلبه می کند.

پس از آن شرکت کنندگانی که ارزهای رمزپایه را "به اندازه کافی رایج نیستند/به اندازه کافی پذیرفته شده اند" می بینند ، با پاسخ هایی که بین 22 تا 39 درصد در این سنین متفاوت است و "ارزش آنها بسیار ناپایدار است" ، بین 15 تا 28 درصد موافق آن اعلامیه

این گزارش در میان سایر یافته های خود ، ارزش تجارب پرداختی محافظت شده و شخصی را برای مشتریان ایالات متحده برجسته می کند. محققان به خاطر دارند که حدود 60 درصد از کاربران رمزنگاری شده "بسیار" یا "فوق العاده" در مورد وابستگی به رمزنگاری "برای خریدهای آنلاین خصوصی تر یا امن تر - یا به نظر آنها این خریدها فکر می کنند."

هزینه های کمتر معامله در خریدهای مهم نیز پاداش قابل توجهی است - 40 درصد از شرکت کنندگان "علاقمند به استفاده از ارز رمزنگاری شده در خرید املاک و مستغلات می گویند که انگیزه آنها حذف واسطه ها است" و 38٪ علاقه به هزینه های چگونه Volatility را اندازه بگیریم؟ رمزنگاری سیستم های رایانه ای و دستگاه های الکترونیکی را نشان می دهند.

بر اساس این مطالعه ، نزدیک به 40 درصد معتقدند خرید سرگرمی های خانگی و اقلام رسانه ای با استفاده از رمزنگاری "پرداخت آنلاین را کارآمدتر می کند" ، در حالی که 36٪ هزینه های معامله کمتری را پرداخت می کنند.

هر دو دارنده ، با 57، ، و غیر دارندگان ، با 21 ، از رمزنگاری برای پرداخت استفاده می کنند ، در صورتی که چنین انتخابی در سراسر پرداخت آنلاین وجود داشته باشد.

علاوه بر این ، نرخ های تخفیف و مزایای تعهد به عنوان پاداش موثری برای جلب مصرف کنندگان به پرداخت های رمزنگاری شده باقی می ماند. در این گزارش آمده است که 23 درصد از دارندگان دارایی "اگر به آنها تخفیف داده شود علاقه زیادی به پرداخت با ارزهای رمزنگاری شده خواهند داشت."

59 درصد از دارندگان ارزهای رمزپایه فعلی یا قبلی در مورد استفاده از رمزنگاری به عنوان رویکرد پرداخت "بسیار" یا "بسیار" در فکر استفاده از "اگر این بدان معناست که آنها می توانند تخفیف بگیرند" - سهم که به 65 increases افزایش می یابد "در بین دارندگان که قبلاً ساخته یا ساخته اند با ارزهای رمزنگاری شده خرید می شود "و در بین کسانی که این ارز را ندارند 51 درصد کاهش می یابد.

هر معامله گر که در صرافی Binance ارزهای رمزپایه معامله می کند ، می خواهد در مورد آینده آگاهی داشته باشد pumpبرای به دست آوردن سود هنگفت در مدت زمان کوتاه ، ارزش سکه را در نظر بگیرید.

این مقاله شامل دستورالعمل هایی است در مورد نحوه اطلاع از زمان و کدام سکه در سکه بعدی شرکت می کند "Pump”. هر روز ، جامعه روشن است کانال تلگرام Crypto Pump Signals for Binance سیگنال های Binance 10 سیگنال رایگان در مورد آینده منتشر می کندPump”و گزارش موفقیت آمیز”Pumps ”که توسط سازمان دهندگان جامعه VIP با موفقیت تکمیل شده است.

تماشای یک ویدیو در چگونه می توان در مورد ارز دیجیتال آینده اطلاعات کسب کرد pump و سود کلانی کسب کنید .

این سیگنال های معاملاتی به کسب سود هنگفت تنها در چند ساعت پس از خرید سکه های منتشر شده در کانال تلگرام کمک می کند. آیا در حال حاضر با استفاده از این سیگنال های معاملاتی سود می کنید؟ اگر نه، آن را امتحان کنید! ما برای شما آرزوی موفقیت در تجارت ارزهای دیجیتال داریم و آرزوی دریافت سودی مشابه با مشترکین VIP را داریم. Crypto Pump Signals for Binance سیگنال های کانال بایننس

جان لسلی یک تاجر باتجربه و متخصص در تجزیه و تحلیل فنی و پیش بینی بازار ارزهای رمزپایه است. او بیش از 10 سال تجربه با طیف گسترده ای از بازارها و دارایی ها - ارزها ، شاخص ها و کالاها دارد. جان نویسنده موضوعات محبوب در انجمن های بزرگ با میلیون ها بازدید است و به عنوان یک تحلیلگر و یک تاجر حرفه ای برای مشتریان و خودش

دوره های آموزشی BPMN,BPM و انواع BPMS ها

برای درک بهتر اینکه OKR و استراتژی با یکدیگر مرتبط هستند یا خیر، لازم است هر دو مفهوم را به اختصار توضیح دهیم.

تعریف استراتژی

استراتژی در تعریف عام، یک برنامه واحد، همه جانبه و تلفیقی است که محاسن یا نقاط قوت اصلی سازمان را با عوامل و تغییرات محیط مربوط می سازد و به نحوی طراحی می شود که با اجرای صحیح آن از دستیابی به اهداف اصلی سازمان اطمینان حاصل شود.

تعریف OKR

OKR یا همان اهداف و نتایج کلیدی چارچوب یا روشی برای تعریف نقاطی در سازمان و کسب و کار است که نیاز به تغییر دارند ومی‌توان در آنها رشد کرد. به بیان دیگرOKR یک سیستم هدف گذاری قدرتمند و نوعی پروتکل هدف گذاری مشارکتی برای سازمان‌ها، شرکت‌ها، تیم‌ها و افراد است که باعث ایجاد هماهنگی در عملکرد و نتایج سازمان می‌شود.

جهان ووکا

در دهه‌ی ۲۰۲۰، با ووکا شدن جهان دیگر هیچ قانون سفت و سخت و سریعی برای مدیریت کسب‌و‌کارها وجود ندارد. در جهان ووکا، مدل سلسله مراتبی سازمان از بین رفته و مدل‌های جدید در حال شکل‌گیری‌اند ولی هیچ مدل اصلی که برای همه کارساز باشد وجود ندارد. شرایط جدید، قوانین جدید می‌طلبد ولی هیچ قانون کلی برای همه‌ی شرایط و همه‌ی صنایع وجود ندارد.

در واقع سازمان ها با جهان VUCA که مخفف چهار کلمه Volatility به معنای نوسان، Uncertainty به معنای عدم قطعیت، Complexity یا پیچیدگی و Ambiguity است رو به رو شده اند. جهانی که چالش و مشکلاتی ایجاد می کنند که همگی ریشه در یک یا چند وجه از ووکا دارند. چالش‌هایی که اگر به‌ آن‌ها رسیدگی نشود و راهکار برون رفت از آن اتخاذ نشود بدون شک عامل سقوط سازمان‌ها خواهد بود.

برخی از نقد هایی که بر برنامه ریزی استراتژی وارد است

معمولاً به محض شنیدن اصطلاح” برنامه و برنامه ریزی“، نقدها و مقاومت‌ها هم شروع می‌شود. «این روزها دیگر نمی‌توان برنامه ریزی کرد» و «وقتی هر روز یک اتفاق تازه می‌افتد، هدف گذاری چند ساله دیگر معنا ندارد» و خلاصه، به عناوین مختلف، به این نکته اشاره می‌شود که دیگر، دوران برنامه ریزی گذشته است. برنامه ریزی استراتژیک هم دقیقاً با چنین نقدهایی روبروست و حتی بزرگانی مثل مینتزبرگ هم به نقد آن پرداخته‌اند.

اولین اشکالی که معمولاً وارد می‌شود این است که برنامه ریزی استراتژیک زمانی معنا دارد که بازار در ثبات نسبی باشد و شما بتوانید از اهداف بلندمدت حرف بزنید. وقتی هر روز یک اتفاق تازه چگونه Volatility را اندازه بگیریم؟ می‌افتد و یک قانون و بخش‌نامه‌ی تازه مطرح می‌شود، برنامه ریزی دیگر معنا ندارد.

دومین ایرادی هم که معمولاً مطرح می‌شود این است که استراتژی را نمی‌توان به زمان‌های مشخص و از پیش تعیین‌شده محدود کرد. استراتژی چیزی نیست که مثلاً دقیقاً آخر هر فصل طی چند جلسه به آن پرداخته شود و بعد چند سند تولید شوند و در چند ماه آتی هم، هر کس به سراغ کار و زندگی خودش برود و کاری با استراتژی نداشته باشد.چگونه Volatility را اندازه بگیریم؟

حال سوالاتی که مطرح می شود:

1. آیا سازمان ها امکان برنامه ریزی بلند مدت را باتوجه به جهان ووکا دارند؟
2. آیا اجرای موفقیت آمیز برنامه های عملیاتی مرتبط با برنامه ریزی استراتژی تضمین شده است؟
3. آیا سازمان ها در تصمیم گیری و برنامه ریزی ها، امکان پیش بینی تمام متغیرها را دارند؟
4. چند درصد از اهداف سازمان ها در پایان برنامه ریزی استراتژی محقق خواهد شد؟
5. سازمان ها چگونه اطمینان می بایند در مسیر تحقق برنامه استراتژی گام برمیدارند؟
چگونه Volatility را اندازه بگیریم؟
6. و….

OKR راهکار مقابله با مشکلات جهان ووکا

استراتژی یک شرکت همیشه برای بلندمدت طراحی می شود و جهت کلی (بلند مدت) شرکت را تعیین می کند و به همه تیم ها اجازه می دهد بدانند که برای چه کاری تلاش می کنند. اجرای استراتژی تضمین کننده تحقق اهداف نیست اما مسیری را برای شرکت تعیین می کند.

از سوی دیگر، OKR ها برای میان مدت و کوتاه مدت و معمولاً به صورت سه ماهه و فصلی تعیین می شوند. هر چرخه OKR به رسیدن به این هدف میان مدت کمک می کند. به این ترتیب، چرخه های OKR می توانند گام به گام بر اساس استراتژی بلندمدت قرار بگیرند و به موفقیت شرکت منجر شوند.

OKR ابزار مفیدی برای تحقق برنامه‌ریزی اهداف کلان استراتژیک یک سازمان است که نقطه یا موقعیتی را در آینده که می‌خواهید سازمان شما به آن برسد، تعریف می‌کند. توصیه می کنیم حداقل سالی یک بار OKR های سازمان خود را به روز رسانی و با ذینفعان در میان بگذارید.

در واقع OKR چارچوبی است که برای پشتیبانی از فرآیند اجرای استراتژی سازمان استفاده می شود. با کمک OKR که با تنظیم نتایج مرتبط (نتایج کلیدی) حاصل می شود شفافیت، تمرکز استراتژیک، همسویی و همکاری بین تیم ها و سلسله مراتب سازمانی بهبود می یابد که دستیابی به اهداف سازمان را قابل پیش بینی تر و قابل اندازه گیری تر می کند. این امر همچنین منجر به افزایش ارزش افزوده برای مشتریان می شود.

در حالی که چارچوب OKR میتواند تأثیرات مثبت زیادی بر تعاملات داخلی داشته باشد، همچنین می توانند از نظر استراتژی مزایای زیادی داشته باشند. در واقع OKRها استراتژی های سازمان را عملیاتی می کنند و آن ها را ملموس تر می کنند. هر هدف و نتایج کلیدی مربوط به آن ابزاری برای پیگیری موثر استراتژی جامع‌تری بر اساس مأموریت سازمان هستند.

معرفی اهداف و نتایج کلیدی نیز می تواند نقاط ضعف استراتژی را آشکار کند. ناگهان سؤالات جدیدی مطرح می شود که برخی از مهم ترین آنها عبارتند از:

• ارزش افزوده واقعی مورد انتظار مشتری چیست؟
• چگونه می توان موفقیت اولویت های استراتژیک را در واقعیت سنجید؟
• آیا همه پروژه ها و تیم ها واقعاً در جهت یک هدف مشترک کار چگونه Volatility را اندازه بگیریم؟ می کنند؟

OKRها به طور خودکار هر یک از اعضای تیم را تشویق می کنند تا از خود سؤالاتی مانند این بپرسند و علاوه بر بهبود پویایی تیم، استراتژی نیز می تواند واضح تر، شفاف تر و در نهایت بهتر محقق شود.

به لطف OKR، شرکت ها می توانند استراتژی را در تمام حوزه های شرکت تجزیه کنند و اهداف و نتایج کلیدی را برای هر بخش توسعه دهند. از آن زمان به بعد، همه این OKR ها به سمت استراتژی کلان سازمان کار می کنند.

OKR ها شامل اهداف واضح و جاه طلبانه ای هستند که پس از تعیین نتایج کلیدی مرتبط روشی را برای اندازه گیری دقیق اینکه آیا به آنها دست یافته اید یا خیر، مشخص می کنند. این فرآیند به تیم ها کمک می کند تا روی چیزهای مهم تمرکز کنند، بزرگتر فکر کنند و پیشرفت خود را پیگیری کنند، و همه را در یک راستا، درگیر و با انگیزه نگه دارد.

اندازه‌گیری نوسانات با استفاده از چگونه Volatility را اندازه بگیریم؟ شاخص میانگین دامنه واقعی – تجزیه و تحلیل و پیش‌بینی – 1 اکتبر 2022

اندازه گیری نوسانات: نقاط صحبت نوسانات اندازه گیری تغییرات قیمت در یک دوره زمانی مشخص است. برای اندازه گیری نوسانات، میانگین محدوده واقعی (ATR) و Volatility Pro شاخص ها استفاده می شود. تجزیه و تحلیل تکنیکال می تواند ارزش قابل توجهی را برای یک معامله گر به ارمغان بیاورد. در حالی که هیچ نشانگر یا

اندازه گیری نوسانات: نقاط صحبت

• نوسانات اندازه گیری تغییرات قیمت در یک دوره زمانی مشخص است.
• برای اندازه گیری نوسانات، میانگین محدوده واقعی (ATR) و Volatility Pro شاخص ها استفاده می شود.

تجزیه و تحلیل تکنیکال می تواند ارزش قابل توجهی را برای یک معامله گر به ارمغان بیاورد.

در حالی که هیچ نشانگر یا مجموعه ای از شاخص ها آینده را کاملاً پیش‌بینی می‌کند، معامله‌گران می‌توانند از حرکات تاریخی قیمت برای دریافت ایده برای چه چیزی استفاده کنند ممکن است در آینده اتفاق بیفتد

در این مقاله، با تمرکز بر یکی از عوامل اصلی مهم در تعیین شرایط بازار، یعنی نوسانات، بحث تحلیل تکنیکال را یک قدم جلوتر می‌بریم.

خطر نوسانات

جذابیت شرایط با نوسانات بالا می تواند آشکار باشد: سطوح بالاتر نوسان به معنای حرکات بیشتر قیمت است و حرکات بزرگتر قیمت به چگونه Volatility را اندازه بگیریم؟ معنای فرصت بالقوه بیشتر اما خطر احتمالی بیشتر است.

معامله گران باید طیف کامل این سناریو را ببینند: سطوح بالاتر نوسانات همچنین به این معنی است که حرکت قیمت حتی کمتر قابل پیش بینی است. معکوس‌ها می‌توانند تهاجمی‌تر باشند، و اگر معامله‌گر خود را در سمت اشتباه حرکت بیابد، ضرر احتمالی می‌تواند در یک محیط با نوسان بالا حتی بیشتر باشد، زیرا افزایش فعالیت می‌تواند منجر به حرکت‌های بزرگ‌تر قیمت علیه معامله‌گر و همچنین در آنها شود. لطف.

میانگین محدوده واقعی

نشانگر میانگین محدوده واقعی در مورد اندازه گیری نوسانات بالاتر از سایر شاخص ها قرار دارد. ATR توسط J. Welles Wilder (همان آقایانی که RSI، Parabolic SAR و نشانگر ADX را ایجاد کردند) ایجاد شد و برای اندازه گیری محدوده واقعی در یک دوره زمانی مشخص طراحی شده است.

محدوده واقعی به عنوان بزرگتر از موارد زیر مشخص می شود:

• اوج دوره جاری کمتر از پایین دوره جاری
• اوج دوره جاری کمتر از ارزش پایانی دوره قبل است
• کمترین مقدار دوره جاری کمتر از ارزش پایانی دوره قبل است

از آنجا که ما در تلاش برای اندازه گیری نوسان هستیم، مقادیر مطلق در محاسبات بالا برای تعیین “محدوده واقعی” استفاده می شود. بنابراین بزرگ‌ترین عدد از سه عدد بالا «محدوده واقعی» است، صرف نظر از اینکه مقدار آن منفی بوده یا خیر.

هنگامی که این مقادیر محاسبه می شوند، می توان آنها را در یک دوره زمانی میانگین کرد تا نوسانات کوتاه مدت را هموار کند (14 دوره معمول است). نتیجه میانگین محدوده واقعی است.

در نمودار زیر، ما ATR را اضافه کرده‌ایم تا نشان دهیم که چگونه با افزایش دامنه حرکات قیمت، این اندیکاتور مقادیر بزرگ‌تری را ثبت می‌کند:

GBP/USD (ژانویه-آگوست 2020) با استفاده از ATR

نحوه استفاده از ATR

پس از اینکه معامله گران اندازه گیری نوسان را یاد گرفتند، می توانند به یکی از دو روش به دنبال ادغام شاخص ATR در رویکردهای خود باشند.

• به عنوان یک فیلتر نوسانات برای تعیین استراتژی یا رویکرد به کارگیری
• برای اندازه گیری هزینه ریسک یا فاصله توقف احتمالی هنگام شروع موقعیت های معاملاتی

استفاده از ATR به عنوان یک فیلتر فرار

معامله گران می توانند با یکی از دو رویکرد متفاوت به محیط های کم نوسان نزدیک شوند.

به سادگی، معامله گران می توانند به دنبال محیط کم نوسان برای ادامه باشند، یا می توانند به دنبال تغییر آن باشند. به این معنی که معامله‌گران می‌توانند با معامله دامنه (ادامه نوسانات کم) به نوسان کم نزدیک شوند یا می‌توانند به دنبال معامله شکست (افزایش نوسانات) باشند.

تفاوت بین این دو شرط بسیار زیاد است. از آنجایی که معامله گران محدوده به دنبال فروش مقاومت و خرید حمایت هستند در حالی که معامله گران شکست به دنبال این هستند که دقیقا برعکس عمل کنند.

علاوه بر این، معامله‌گران محدوده معمولاً از تجمل حمایت و مقاومت کاملاً تعریف شده برای قرار دادن توقف برخوردار هستند. در حالی که معامله گران شکست. و در حالی که شکست به طور بالقوه می تواند منجر به حرکت های بزرگ شود، احتمال موفقیت به طور قابل توجهی کمتر است. این بدان معناست که شکست‌های کاذب می‌توانند فراوان باشند، و تجارت شکست اغلب به نسبت‌های ریسک به پاداش تهاجمی‌تری نیاز دارد (برای جبران احتمال کمتر موفقیت).

استفاده از ATR برای مدیریت ریسک

یکی از مبارزات اولیه برای معامله گران جدید این است که یاد بگیرند که در هنگام شروع موقعیت های جدید، ایستگاه محافظ را در کجا قرار دهند. ATR می تواند به این هدف کمک کند.

از آنجا که ATR بر اساس حرکات قیمت در بازار است، شاخص همراه با نوسانات رشد خواهد کرد. این به معامله‌گر امکان می‌دهد در بازارهای پر نوسان‌تر از توقف‌های گسترده‌تر یا در محیط‌های با نوسان کمتر از توقف‌های محدودتر استفاده کند.

نشانگر ATR در قالب قیمتی مشابه جفت ارز نمایش داده می شود. بنابراین، مقدار ‘.00458’ روشن است یورو/دلار آمریکا نشان دهنده 45.8 پیپ است. متناوبا، خواندن ‘.455’ در USDJPY نشان دهنده 45.5 پیپ است. با افزایش یا کاهش نوسانات، چگونه Volatility را اندازه بگیریم؟ این آمار نیز افزایش یا کاهش خواهد یافت.

معامله گران می توانند با قرار دادن توقف بر اساس ارزش ATR از این به نفع خود استفاده کنند. خواه این یک عامل شاخص (مانند 50٪ ATR) باشد یا خود نشانگر مستقیم خوانده شود. نکته کلیدی در اینجا این است که اندیکاتور خوانده شده به شرایط اخیر بازار پاسخ می دهد و به معامله گر که از این اندیکاتور در رویکرد خود استفاده می کند، عنصری از سازگاری را امکان پذیر می کند.